테더, 비트코인 채굴, AI 및 교육 분야 진출

출처: 포브스, 니나 밤비쉐바

FTX와 다른 거대 산업이 무너지는 동안 암호화폐 세계는 대부분 붕괴되었습니다. FTX와 다른 거대 암호화폐 업계가 무너지는 동안 대부분의 암호화폐 세계가 붕괴되었지만, 테더는 다른 폭풍우 속에서 홀로 살아남아 번영의 조짐을 보였습니다.

스테이블코인 USDT의 시장 가치는 1,100억 달러로 치솟아 보스턴에 본사를 둔 Circle이 발행한 USDC의 세 배에 달했습니다. 디지털 스테이블코인 보유액의 대부분을 차지하는 미국 국채의 금리가 상승함에 따라, 테더는 자금 조달이 사실상 자유롭기 때문에 부러움의 대상이 되고 있습니다. 기존 은행과 달리 테더에 경화를 예치하고 토큰으로 교환하는 고객은 이자를 받지 않습니다.

2024년 1분기에만 Tether는 감사받지 않은 회사 전체의 '재무 결과'로 45억 달러의 순이익과 114억 달러의 순자산을 보고했으며, 2023년에는 62억 달러의 순이익을 보고했습니다. 미국 최대 암호화폐 거래소인 코인베이스는 암호화폐 가격 상승에 힘입어 2023년에 31억 달러, 2024년 1분기에 12억 달러의 매출로 9,500만 달러의 수익을 올렸습니다. Circle과의 파트너십 덕분에 코인베이스의 2023년 수익 중 약 20%는 스테이블코인 USDC를 뒷받침하는 준비금에 대한 이자에서 발생합니다.

많은 자금을 보유한 Tether는 이제 스테이블코인 이외의 성장 기회를 모색하고 있습니다. 지난달 영국령 버진아일랜드에 본사를 둔 이 회사는 스테이블코인 사업 외에 비트코인 채굴, 인공 지능, 교육 등 세 개의 새로운 사업부로 확장하는 전략적 조직 개편을 발표했습니다.

"암호화폐에서 중개인을 제거한다는 개념은 다른 많은 것에도 적용될 수 있습니다."라고 2017년부터 테더의 새로운 최고 경영자이자 최고 기술 책임자 겸 대변인을 역임했습니다.

Tether의 사업 확장 계획은 단순한 신중한 다각화 전략이 아니라 철학적 발상입니다. 40세의 아르도이노는 "우리 기술의 90% 이상이 최상의 시나리오를 위해 개발되었지만, 최악의 시나리오를 위해 기술을 개발하는 사람은 아무도 없다고 생각합니다."라고 말합니다. "재난이 발생한다는 말은 아니지만, 어떤 일이든 일어날 수 있고 우리는 이에 대한 준비가 되어 있지 않습니다."

암호화폐 역사학자들은 비트코인이 글로벌 금융 시스템의 안정성과 신뢰성에 의문이 제기된 2008년 금융 위기 이후 사토시 나카모토(Satoshi Nakamoto)에 의해 만들어졌다는 사실을 기억할 것입니다.Ardoino는 테더가 다음과 같은 역할을 할 것이라고 믿습니다. 아르도이노는 테더가 사람들에게 힘을 실어주는 주권 기술을 만드는 데 중요한 역할을 할 것이라고 믿습니다.

아르도이노는 "탄력적인 통화를 갖는 것은 좋지만, 탄력적인 통화만 있고 다른 모든 것이 중앙 집중화되어 있다면 매우 빠르게 파괴될 것입니다. 저희의 모토 중 하나는 '파멸을 위한 구축'입니다."

파올로 아르도이노는 이탈리아 북부에 있는 가족의 농장에서 자랐습니다. 8세부터 프로그래밍을 시작했고 이후 제노바 대학교에서 컴퓨터 과학과 수학을 공부했으며, 2008년 졸업 후 전자 및 정보 기술 회사인 Selex Communications에서 고가용성 복원력 네트워크와 암호화에 중점을 둔 군사 프로젝트 연구원이 되었습니다.

이탈리아 밖에서 기회를 찾던 그는 2013년경 런던으로 이주했고, 곧이어 런던, 밀라노, 루가노에서 고문, 펀드 매니저, 기관을 위한 클라우드 기반 금융 앱을 구축하는 스타트업인 Fincluster를 설립했습니다. 2014년 10월에 고객 중 한 명이 그를 Fincluster에 소개해 주었습니다. 그의 고객 중 한 명은 그에게 테더와 자매 암호화폐 거래소인 비트파이넥스의 CFO인 지안카를로 데바시니를 소개했습니다. 데바시니는 인기가 높아진 비트파이넥스 플랫폼을 확장하는 데 도움을 달라고 아르도이노에게 요청했습니다.

아르도이노는 곧 두 회사의 기술 부문을 이끌게 되었고, 데바시니와 CEO 장 루이 반 데 벨데가 대중의 스포트라이트를 피하면서 아르도이노는 테더의 얼굴이 되었습니다. 포브스 억만장자에 따르면 법률 고문 스튜어트 호그너와 함께 세 사람 모두 억만장자가 되었습니다.

아르도이노는 비트파이넥스에서 최고기술책임자 역할을 유지하면서 작년 12월 테더를 공식적으로 인수했습니다. 또한 개발자들이 서버 없이 앱을 개발할 수 있도록 지원하는 테더, 비트파이넥스, 인프라 플랫폼 하이퍼코어의 기술 플랫폼인 홀펀치의 전략적 노력을 이끌었습니다.

아르도이노에 따르면 테더의 소유 구조는 변경되지 않았습니다. 최고재무책임자 데바시니는 여전히 회사의 최대 주주이며, 반 데르 벨데 전 CEO는 여전히 고문으로 참여하고 있습니다. 하지만 그렇다고 해서 아르도이노가 테더의 새로운 방향을 제시하는 것을 막지는 못했습니다. 지난달, 테더는 사업 확장을 위해 4개의 부서로 조직을 재편한다고 발표했습니다.

• USDT를 관리하고 곧 출시될 디지털 자산 토큰화 플랫폼을 감독하는 재무 부서;<

• 인공지능과 P2P 플랫폼 등 신흥 기술에 대한 전략적 투자를 담당하는 데이터 사업부,

• 비트코인 채굴과 에너지 관련 사업에 주력하는 산술 사업부,

• 암산 사업부,

• 암산 사업부

• 교육 및 리더십 프로그램을 지원하는 교육 사업부.

테더는 모든 영역에서 상당한 진전을 이루었습니다. 작년에 이 스테이블코인 대기업은 엘살바도르의 볼케이노 에너지라는 비트코인 채굴장에 10억 달러를 투자했는데, 이 채굴장은 태양열과 풍력 에너지로 운영될 예정이며, 테더는 우루과이에 자체 비트코인 채굴장도 설립했습니다. 작년 9월, 테더는 독일에 상장된 비트코인 채굴업체 Northern Data를 대신해 대량의 데이터를 처리하고자 하는 인공지능 회사에서 자주 사용하는 엔비디아의 H100 그래픽 처리 장치(GPU) 10,000개를 4억 2,000만 달러에 구매했다고 밝힌 바 있습니다. 그 대가로 테더는 이 칩을 AI 스타트업에 임대할 계획인 이 회사의 지분 20%를 확보했습니다. 테더의 또 다른 새로운 투자는 4월에 솔트레이크시티에 본사를 둔 생명공학 기업 블랙록 뉴로테크(Blackrock Neurotech)에 2억 달러를 들여 신경 장애나 마비가 있는 사람들이 생활에 사용할 수 있도록 설계된 뇌 이식용 칩을 만든다는 기업 지분을 매입하는 것이었습니다. 신경 장애나 마비가 있는 사람들이 '생각'을 통해 먹고, 마시고, 로봇 팔을 조작하고, 이메일을 보낼 수 있도록 설계된 뇌 임플란트를 만드는 블랙록 뉴로테크(Blackrock Neurotech).

모든 지원자를 직접 면접한 아르도이노에 따르면 테더는 지난 1년 동안 린 인력을 두 배로 늘려 약 100명의 직원을 채용했습니다. "저는 그저 '예'라고만 대답하는 사람을 원하지 않습니다."라고 Ardoino는 말합니다. "저는 사람들이 Tether에 대해 어떻게 생각하는지, 우리가 무엇을 잘하고 있고 무엇을 잘못하고 있는지 말해 주기를 원합니다."

비트코인 채굴과 관련하여 아르도이노의 목표는 5%의 시장 점유율을 확보하여 세계 최고의 채굴자 중 한 명으로 자리매김하는 것입니다. "비트코인을 궁극적인 형태의 화폐로 생각한다면, 비트코인은 파멸과 우울을 위해 만들어졌으며 비트코인 채굴의 대부분이 한 국가에 집중되는 것을 원하지 않을 것입니다. 따라서 이를 달성하는 방법은 다양한 지역에 투자하는 것입니다."라고 그는 설명했습니다. "우리는 남미에서 시작했고 비트코인 채굴이 계속 탈중앙화 상태를 유지할 수 있도록 세계 여러 지역으로 확장할 계획입니다."

"비트코인 채굴 분야의 경쟁에서는 얼마나 많은 돈을 투입할 수 있는지가 관건입니다. 그들은 약 5억 달러를 투자했습니다. 그 정도 돈이면 아주 멀리 갈 수 있습니다."라고 H.C. 웨인라이트의 애널리스트인 케빈 데데는 말합니다. 상장기업인 코어 사이언티픽의 CEO인 아담 설리반은 "그들은 이제 비트코인 채굴의 최대 투자자가 되었습니다. 비트코인 채굴이 그들의 비즈니스를 주도하고 있기 때문입니다." 설리반은 최근 비트코인의 가격 급등으로 인해 테더가 많은 양의 디지털 자산을 보유하고 있기 때문에 테더의 수익이 증가했다는 사실을 언급하고 있었습니다. 비트코인 가격이 계속 상승한다면 비트코인을 채굴하면 수익이 더 커질 것입니다.

하지만 Tether는 비트코인 채굴에서 진전을 이루었지만, 인공지능으로 나아가는 과정에서 더 큰 도전에 직면하게 될 것입니다. 테더는 노던 데이터와 같은 회사와의 계약 외에도 대규모 모델을 구축하고 기존 제품에 AI 기능을 통합하기 위해 사내 전문가 팀을 구성하려고 합니다. 웹사이트의 구인 광고에는 AI 엔지니어, AI 연구 개발 책임자 등의 직책이 나와 있습니다. 아르도이노는 현재 AI 개발의 대부분을 장악하고 있는 마이크로소프트, 오픈AI, 구글 등 일부 기업을 언급하며 "AI가 더 큰 역할을 할 수 있고 현재 세계 최대의 AI 프로젝트를 운영하는 소수의 엘리트들의 정치적 편견에 덜 휘둘릴 수 있다고 생각합니다."라고 말했습니다. "우리는 돈이 중개인을 없애야 하는 것처럼 AI도 중개인을 없애야 한다고 생각합니다."

래디컬 벤처스의 파트너인 롭 토우스는 테더의 AI 진출에 회의적인 반응을 보였습니다. "GPU를 구매해 AI 회사에 임대하는 것은 비교적 쉽게 진입할 수 있는 전략이지만, 멀티모달 AI 모델을 구축하는 분야에서 테더가 신뢰할 만한 경쟁자가 될 수 있을지 의문이 듭니다."

Tether는 교육 부서를 통해 블록체인 기술, AI, 코딩, 디자인을 다루는 강좌와 워크샵을 제공할 예정입니다. 테더는 이미 그루지야 디지털 산업 아카데미와 태국 최대 현지 거래소인 비트쿠브(Bitkub)와 파트너십 프로그램을 시작했습니다. "교육은 이 여정의 초석이자 경제적 번영과 지속 가능한 발전을 촉진하는 열쇠입니다."라고 아르도이노는 말합니다.

암호화폐의 격동적인 역사와 공인회계사의 감사를 받은 재무제표를 아직 공개하지 않았다는 점을 고려할 때 새로운 투자 자금 출처에 대한 우려는 당연한 것입니다. 테더의 재무 증명에 따르면 1분기 45억 2천만 달러의 수익 중 상당 부분이 비트코인과 금 포지션에서 얻은 이익에서 발생했으며, 아르도이노는 테더의 투자는 고객 보유금이 아닌 수익에서 나온 것이라고 주장합니다.

"사람들이 고객 보유금을 투자에 활용하기 시작하면 테더는 매우 빠르게 무너질 수 있습니다."라고 컬럼비아 경영대학원의 부교수이자 블록체인 기업의 고문인 오스틴 캠벨은 말했습니다. 말했다. "저는 항상 테더의 문제는 그들이 현재 보유하고 있는 것이 아니라 미래에 보유할 수 있는 것이 문제라고 말해왔습니다. 왜냐하면 그들은 제한을 받지 않기 때문입니다."

캠벨은 또한 스테이블코인 분야에서 테더의 지배력이 장기적으로 보장되지 않을 것이라고 경고했습니다."스테이블코인 제도가 마련되고 규제가 공식화되면 테더는 현지에서 이를 준수하기 시작하거나 해당 관할권을 떠나야 할 것입니다. 관할권."

테더의 지배력은 이미 도전을 받고 있습니다. 디피라마에 따르면 USDT는 여전히 스테이블코인 시장에서 69%의 점유율로 선두를 달리고 있지만, 거래량 면에서는 뒤처지고 있습니다. 결제 대기업 비자와 기업용 블록체인 데이터 플랫폼 알리움 랩스의 분석에 따르면, 2024년 4월 서클의 USDC는 1억 7,860만 건의 거래를 기록해 USDT의 1억 7,390만 건을 넘어섰습니다.

또한, 미국 상원의원 신시아 루미스(R-WY)와 커스틴 길리브랜드(D-NY)가 4월에 발의한 새로운 버전의 정당 간 스테이블코인 법안은 S&P 글로벌 레이팅스의 최근 보고서에 따르면, 다음과 같습니다. 에 따르면 은행 라이선스가 없는 기관의 스테이블코인 발행을 최대 100억 달러로 제한하여 기존 은행과의 경쟁을 촉진할 수 있다고 합니다.

아르도이노는 "이 모든 투자가 테더에게 중요하다고 생각합니다 ...... 우리는 신흥 시장과 개발도상국에 혁신을 가져올 수 있다고 믿습니다. 우리는 인류의 진화를 이끄는 리더가 되고 싶습니다."