【Coinlive Talk】为DeFi的未来铺路

• 在中心化平台多次崩溃后，许多人为了安全而转向去中心化的替代方案
• 去中心化交易所不仅为中心化交易所特有的不透明性提供了一个相对更透明的替代方案，它们还提供了所有权和参与做市的机会
• 但是，在使用这两个平台中的任何一个时仍应给予应有的注意和注意，例如密码安全和研究

2022 年加密行业充满了无数的减速带和崩溃。从 3 月份的 Ronin 桥漏洞利用协议中盗取了高达 6.2 亿美元的资金，到 Celsius、Terraform Labs 和三箭资本等巨头的倒台，恐惧、不确定和怀疑的程度也就不足为奇了（FUD）此后达到了历史新高。平仓和全线撤资，导致市场在 2021 年底创下 2.9 万亿美元的历史新高后跌至 8000 亿美元。中心化交易所 FTX 的崩溃最近也火上浇油，导致许多人推测加密行业总是处于最后阶段。

然而，有人可能会争辩说，这些冲击的前提远离加密货币的核心。正如 Scott Kominers 和 Shai Bernstein 为哈佛商业评论所写：“它们反映了市场的一个特定部分，该部分由不透明的集中机构驱动，这使得他们的客户难以理解他们所承担的风险。”

事实上，在 FTX 崩溃之后，数十亿美元从中心化交易所流向了去中心化交易所。来自分析平台 DefiLlama 的数据表明，过去一个月去中心化交易所的交易量猛增了 11%，这与 Vitalik 自己对这个问题的看法相呼应：“默认情况下，任何中心化的东西都是可疑的”。 dYdX 等去中心化交易所的交易量达到 97%，借贷协议 Aave 的用户也猛增 68%。

的确，向去中心化平台的产业迁移似乎正在进行中。为了进一步了解中心化交易所和去中心化交易所之间的区别，我们采访了 Kyber Network 营销主管 Imran Mohamad，其核心产品 KyberSwap 是一个去中心化交易所和聚合器。

“现在很明显，价格低迷，用户的信心和兴趣大打折扣。”他沉思着。 “人们实际上是在寻找避风港。”

虽然与 FTX 和 Robinhood 之类的中心化交易所经常与许多人可能觉得熟悉的大多数 Web2.0 交易所有着惊人的相似之处，但在这样做的过程中，它们也带来了相似的晦涩和不透明的特征。

“参与中心化交易的好处是你不必过多考虑监管问题，”Imran 解释道。 “步骤较少，因为它是用户和开发人员熟悉的技术。但它们要求用户相信这些平台正在安全地持有你的资产。”

然而，随着 FTX 和 Celsius 等中心化机构的崩溃，这种信任已经动摇。显然，向这些中心化实体授予默认信任级别已经变得非常困难，即使它们似乎承诺更容易入职。 Imran 进一步争辩说，另一方面，去中心化交易所提供了更高水平的透明度和参与机会。

他说：“去中心化交易所的全部意义在于以透明和无需许可的方式为用户提供隐私和自我监管，这样你就可以持有自己的资产，而无需信任第三方。”

“去中心化交易所还允许用户聚集在一起，提供流动性并参与做市。过去做市通常仅限于大公司和金融机构，而 DeFi（去中心化金融）完全颠覆了这一概念。”

事实上，像 Binance 这样的中心化交易所通常采用使用链下订单簿来匹配买卖双方的方法，而像 KyberSwap 这样的去中心化交易所则依赖于自动做市商 (AMM) 模型。该模型主要寻求在其持有代币对的流动资金池中保持平衡。代币价格将根据代币比率汇总，以促进交易，同时平衡流动性池，允许买卖双方在没有任何经纪人或第三方的情况下进行交易。

Coinlive 专访 Kyber Network 营销主管 Imran Mohamad

作为去中心化交易所和聚合商，KyberSwap 在 DeFi 的 14 条链上运营，包括 Ethereum、Polygon 和 Arbitrum，并在其作为加密货币交易所的角色之上提供流动性质押服务和数据分析。

然而，正如去年所表明的那样，DeFi 协议并不能免受黑客攻击。 2 月份的 Wormhole Bridge 漏洞导致超过 320 美元的 ETH (WETH) 从跨链桥中被盗走。 Beanstalk Farms 是一种旨在聚合数字资产供需的协议，在 4 月下旬也经历了一次重大攻击，通过接管协议的治理系统被盗 1.82 亿美元。

“我认为许多建筑商犯的错误是他们试图冲进市场，”伊姆兰思考道。 “因此，这会导致检查不足，或者更糟的是，他们只是完全分叉现有协议并为了方便而重新打包。”

分叉是对区块链底层协议的更改，范围从小升级到大修和返工，可以由开发人员和社区成员发起。例如，软分叉是一种向后兼容的升级，这意味着协议上尚未实施升级的用户或验证者仍可以继续使用该链。另一方面，硬分叉是一种升级，通常会导致永久链分离并且不向后兼容。过去一些著名的硬分叉包括创建比特币现金、比特币区块链的分叉版本，以及 Cardano 的 Vasil 升级。

正如 Imran 所解释的那样，当现有协议的代码被移植到一个新协议中并赋予一个新名称以冒充一个全新的产品时，就会发生分叉。然而，这样做的问题是，开发人员可能并不真正理解底层代码，这就是漏洞和漏洞开始出现的时候。

“除了在 Kyber 自己从头开始构建一切，从限价订单代码到永续合约，我们还确保在代码上线之前进行智能合约审计，”Imran 自信地说。 “我们的开源 API 开发人员不断审查我们的代码并向我们提供反馈，我们还提供漏洞奖励。对我们来说，安全确实是重中之重。”

但是，Imran 还敦促用户在使用 DeFi 协议时也要注意执行自己的尽职调查。

“没有真正的协议或项目会要求你提供密码，”他警告说。 “永远不要泄露您的密码或助记词，并辨别哪些项目可以安全访问。最后，不要投资超过你准备损失的金额。每个人都需要意识到，今天的任何加密货币明天都可能归零。”

为了结束采访，我与 Imran 就去中心化协议的内在需求及其在未来的地位进行了最后的讨论。

“我认为总会有一些用户天生不信任中心化机构，”Imran 坚定地回应道。 “更重要的是，在一些绝对更糟糕的中心化失败案例中，人们无法使用国有银行的资金。这些都是发达经济体正在发生的真实情况。”

事实上，正如伊姆兰所说，权力下放的支持者和反对者之间总是存在分歧。然而毋庸置疑的是，支撑整个区块链生态系统和自治结构的底层技术无疑是革命性的，并且肯定会在这些不可预测的时代提供一些急需的替代方案。

“不是每个人都可能支持权力下放，”伊姆兰在我们结束采访时说。 “但它确实为每个人提供了更多的选择，这已经是一个加分项。”

这是一篇专栏文章。本文表达的观点是作者自己的观点。读者在加密市场做出决定之前应采取最大的预防措施。 Coinlive 不对文章中的任何内容、准确性或质量或由此造成的或与之相关的任何损害或损失负责。