المصدر: سيريس لو، نائب رئيس التسويق في Grayscale؛ من إعداد: Deng Tong، Golden Finance
تم إدراج GBTC في بورصة نيويورك للأوراق المالية Arca في 11 يناير 2024، لتصبح أول شركة في العالم وهي أيضًا واحدة من أكبر صناديق الاستثمار المتداولة في Bitcoin وأصدرت حملة علامة تجارية جديدة لـ GBTC في نفس اليوم. لقد جلسنا مع سيريس لو، نائب الرئيس للتسويق في Grayscale، لنفهم بشكل أفضل نهج Grayscale في تسويق GBTC وكيف نخطط للتميز عن حشد المصدرين الآخرين.
(ملاحظة: GBTC ليس صندوقًا مسجلاً بموجب قانون شركات الاستثمار لعام 1940، بصيغته المعدلة ("قانون 1940") وليس تابعًا مع معظم المنتجات المتداولة في البورصة، أو صناديق الاستثمار المتداولة، لا يتم تنظيمها بموجب قانون 1940.)
بشكل عام، كيف يقوم Grayscale بتسويق GBTC؟
تختلف GBTC عن صناديق Bitcoin ETFs الأخرى لأنها كانت موجودة كصندوق استثمار Bitcoin قبل أن تصبح ETF. وهذا يعني أننا بدأنا الإعلان عن GBTC قبل فترة طويلة من ظهور العديد من المنتجات الأخرى.
إن نشاطنا في GBTC، سواء قبل صندوق الاستثمار المتداول أو كصندوق استثمار متداول، هو نفسه. نحن نركز على ما يجعلGBBTC فريدًا من نوعه: فهو أكبر صندوق بيتكوين في العالم. بالمناسبة، نطالب الآن بتمييز آخر - فنحن في الواقعأيضًا أول صندوق استثماري متداول للبيتكوين يبدأ التداول قبل طرحه في السوق في الولايات المتحدة.
ومن المثير للاهتمام، نظرًا لسجل تشغيل GBTC (لقد قمنا بتقديم تقارير إلى هيئة الأوراق المالية والبورصات منذ يناير 2020)، فقد تم تصنيفنا كمصدر ذي خبرة ومعروف جيدًا ("WKSI"). يتيح لنا هذا التصنيف تسويق GBTC الخاص بنا بسهولة أكبر على التلفزيون وعلى مجموعة واسعة من القنوات والمنصات غير التفاعلية.
الآن بعد أن أصبحت GBTC مؤسسة استثمارية متداولة، هل ستتغير إستراتيجيتنا التسويقية؟
ليس هذا هو الحال، لأن جزءًا كبيرًا مما يميز GBTC عن منافسيها ينبع من حقيقة أنه بالفعل صندوق بيتكوين متداول علنًا مع مليارات الدولارات من الأصول الخاضعة للإدارة والعديد من المستثمرين. على مدار العقد الماضي، اكتسبت GBTC اعترافًا واسع النطاق ومعروفة لدى العديد من المستثمرين باعتبارها المنتج الاستثماري الأصلي الذي جعل عملة البيتكوين متاحة للاستخدام في حسابات الوساطة والتقاعد. نريد أن يبدأ المستثمرون بـ GBTC عند التفكير في الاستثمار في Bitcoin.
لماذا تختار GBTC؟ ماذا حدث؟
نؤمن بأن GBTC هي علامة تجارية مالية فريدة من نوعها.
ماذا يعني هذا؟ إن حجم الأصول الخاضعة للإدارة لدى GBTC، والتاريخ التشغيلي، والفروق الضيقة - كلها خصائص مرغوبة يقدرها العديد من المستثمرين والمشاركين في السوق في المنتج المالي. بالإضافة إلى ذلك، يتم رعاية GBTC بواسطة Grayscale، وهي بحد ذاتها علامة تجارية في صناعة العملات المشفرة.
أعتقد أنه مع دخول 11 جهة إصدار مختلفة إلى السوق من خلال صناديق Bitcoin المتداولة في نفس الوقت، قد يفترض العديد من المستثمرين أن جميع جهات الإصدار يتم إنشاؤها على قدم المساواة، لكننا نعتقد أن هذا ليس هو الحال. لا يمكنني سوى الدفاع عن Grayscale وGBTC، لم ندخل هذه اللعبة في يناير 2024، بل دخلنا هذه اللعبة في سبتمبر 2013. نحن أحد مديري الأصول القلائل المتخصصين في العملات المشفرة. لدينا إيمان طويل الأمد بالعملات المشفرة. نحن نقوم بالكثير من الأبحاث حول البيتكوين. لم تكن GBTC أبدًا نتيجة لشركة FOMO حول فئة الأصول أو الكفاح من أجل حصة في السوق، بل كانت المنتج الرئيسي لالتزامنا المستمر منذ عقد من الزمن بإتاحة الوصول إلى المزيد من المستثمرين.
كيف تصف إستراتيجيتك التسويقية؟
نحن نؤمن بأن العملة المشفرة هي فئة أصول تستحق اهتمام المستثمرين، وتسعى Grayscale دائمًا إلى إطلاق إعلانات تستحق اهتمام المستثمرين. لقد تجنبنا عمدا الصور المرتبطة بالأيام الأولى للعملات المشفرة وركزنا بدلا من ذلك على محاولة إيصال رسالتنا بشكل واضح ومباشر وملموس.
نود أن نضع إبداعنا في شيء يبدو مألوفًا وتقليديًا في نفس الوقت. ربما تكون قد شاهدت إعلانات لوحة المفاتيح الخاصة بنا والتي تتضمن GBTC، أو صور GIF المحمولة المحمولة لدينا المعروضة في الهواء الطلق في المطارات. تعد الفكاهة أيضًا سمة ثابتة من سمات إبداعنا، خاصة في إعلاناتنا؛ فنحن نؤمن بأن أفضل وسيلة للترفيه عن الجماهير هي الفكاهة الذكية.
نأمل أنه عندما يرى الأشخاص إعلانات GBTC في الواقع، سواء في مراكز النقل الخاصة بهم، أو على التلفزيون، أو على مواقع الويب المفضلة لديهم ومنصات التواصل الاجتماعي، فإنهم يفهمون على الفور رسائل رسالتنا، وبالتالي رسائلنا يحترم ذكائهم ويتوافق مع تطلعاتهم الاستثمارية.
ما هو الجمهور المستهدف؟
على الرغم من أنGBTC قد لا يكون مناسبًا لجميع المستثمرين، إلا أنه يمكن لأي شخص لديه حساب وساطة الاستثمار فيه، لذلك يعد هذا أكبر جمهور ممكن. ومع ذلك، أعتقد أننا نتحدث إلى جمهور مهتم بتنويع محفظته الاستثمارية إلى فئات أصول جديدة. نحن نستهدفهم ليس على أساس التركيبة السكانية، ولكن على أساس دوافعهم للاستثمار في العملات المشفرة. كمنتج، نأمل أن تجذبهم بعض الميزات الفريدة لـ GBTC. كشركة، نأمل أن يكون موقع Grayscale في صناعة العملات المشفرة مصدر إلهام لاختيارهم.
ما هي برأيك التحديات الرئيسية في تسويق GBTC؟
بالموافقة على صندوق Bitcoin ETF الفوري، فإن GBTC هي بلا شك في موقف دفاعي. لقد ناقشت أعلاه سبب اعتقادنا بأن GBTC هي علامة تجارية مالية فريدة وأن هذه الخصائص هي شيء نفخر به. ومع ذلك، يجب علينا أيضًا الإجابة على السؤال: هل يهتم المستثمرون؟ بمعنى آخر، ما هي الخصائص التي يهتم بها المستثمرون؟ لا يمكننا أن ننشغل بما نعتقد أنه مميز في منتجنا بحيث نفقد رؤية وجهة نظر الجمهور الذي نحاول الوصول إليه. والحقيقة هي أن هذا أصبح فجأة مكانًا مزدحمًا للغاية، لذا يجب علينا الاستمرار في تمييز أنفسنا بطريقة تتفق مع تاريخ GBTC وصفاتها الفريدة. وربما يعني هذا أن بعض المستثمرين سيختارون متابعة خيارات المنتجات الأخرى، ولكن أملنا وتوقعاتنا هو أننا سنجذب أيضًا العديد من المستثمرين الجدد ومخصصي رأس المال.
Alex
Kikyo
Brian